How Much House Can You Actually Afford?
Calculate your maximum home price based on income, debts, down payment, and 2026 mortgage rates. Uses the 28/36 rule that lenders use.
La Regla del 28/36
Los prestamistas hipotecarios usan la regla 28/36: tu pago de vivienda (hipoteca + impuestos + seguro) no debe exceder el 28% de tu ingreso bruto mensual, y tus deudas totales (vivienda + auto + tarjetas + préstamos estudiantiles) no deben exceder el 36%. Con un ingreso familiar de $100,000/año, eso significa un pago máximo de vivienda de $2,333/mes y deudas totales máximas de $3,000/mes.
Lo Que Puedes Pagar vs Lo Que Deberías Gastar
Solo porque un banco te apruebe para $400,000 no significa que debas gastar $400,000. La regla del 28/36 es el máximo del prestamista, no tu número ideal. Una guía más conservadora: mantén el pago de vivienda bajo el 25% de tu ingreso neto (después de impuestos). Esto te deja margen para ahorros, emergencias y vida. Los compradores que estiran su presupuesto al máximo aprobado frecuentemente terminan "house poor" — propietarios con una casa bonita pero sin dinero para disfrutar la vida.
Every 1% increase in mortgage rates reduces your buying power by approximately 10%. Going from 4% to 7% rates means you can afford roughly 30% less house on the same income — which is exactly what happened from 2021 to 2023.
